La Ley 60 de Puerto Rico en 2026: la mudanza estadounidense que no es offshore

Por qué Puerto Rico es distinto de cualquier otra mudanza

Estados Unidos grava a sus ciudadanos sobre su renta mundial sin importar dónde vivan — la regla que cubrimos en tributación por ciudadanía. Múdate a Dubái o a Panamá y aun así presentarás una declaración estadounidense cada año; lo máximo que puedes hacer es reducir la factura con herramientas como la Exclusión de Ingresos del Trabajo en el Extranjero. La única forma de escapar por completo del sistema es renunciar — y renunciar puede activar el impuesto de salida estadounidense.

Puerto Rico es la excepción escondida dentro de las reglas. Es un territorio estadounidense, así que conservas tu pasaporte, tu Seguro Social y tu derecho a vivir en cualquier lugar del país. Pero, a efectos del impuesto federal sobre la renta, la sección §933 del Internal Revenue Code excluye de la renta bruta estadounidense el ingreso de fuente puertorriqueña de un residente bona fide de Puerto Rico. Súmale los propios incentivos de la Ley 60 de Puerto Rico — 0% de impuesto local sobre el ingreso de inversión que califica, 4% sobre servicios de exportación — y un ciudadano estadounidense puede llevar legalmente la tasa efectiva federal más local sobre ese ingreso a casi cero, sin abandonar nunca la bandera.

Los dos incentivos que importan

La Ley 60 es un código de 2019 que consolidó docenas de antiguas leyes de incentivos de Puerto Rico — incluidas la antigua Ley 22 (inversionistas individuales) y la Ley 20 (servicios de exportación). Dos capítulos hacen el trabajo pesado para quienes se mudan desde el continente:

El decreto de Inversionista Individual Residente (Capítulo 2, ex-Ley 22). Para una persona que califica y se convierte en residente bona fide de Puerto Rico, otorga una exención del 100% del impuesto sobre la renta de Puerto Rico sobre intereses, dividendos y ganancias de capital que se acumulen después de establecer la residencia y que sean de fuente puertorriqueña. Combinado con la exclusión federal de la §933, eso significa 0% total sobre el ingreso de inversión de fuente puertorriqueña que califica bajo los decretos actuales (anteriores a 2027).

El decreto de Servicios de Exportación (Capítulo 3, ex-Ley 20). Una empresa puertorriqueña que presta servicios desde la isla a clientes fuera de Puerto Rico paga un impuesto corporativo sobre la renta de Puerto Rico fijo del 4%, con una exención del 100% sobre las distribuciones de esas ganancias al propietario. El decreto es un contrato de 15 años con el gobierno, renovable una vez por otros 15 años. Así es como consultores, gestores de fondos, desarrolladores de software y especialistas en marketing trasladan su cartera de negocio a la isla.

Convertirte en residente bona fide: las tres pruebas

Las exenciones no valen nada a menos que seas residente bona fide de Puerto Rico bajo la sección §937 del IRC y su reglamentación. El IRS aplica tres pruebas, todas las cuales debes cumplir, detalladas en la Publicación 570 del IRS. Esto es más estricto que el marco general de cómo establecer la residencia fiscal en el extranjero, porque estás dentro del sistema estadounidense, no fuera de él.

1. Prueba de presencia. La cumples si satisfaces cualquiera de estas: estar presente en Puerto Rico al menos 183 días en el año fiscal; estar presente al menos 549 días a lo largo del año en curso y los dos anteriores (con al menos 60 días cada año); estar presente en Estados Unidos no más de 90 días en el año; ganar no más de $3,000 en EE. UU. y pasar más días en Puerto Rico que en EE. UU.; o no tener conexión significativa con EE. UU. durante el año.

2. Prueba del domicilio fiscal. Tu principal lugar de negocio o empleo — tu domicilio fiscal — debe estar en Puerto Rico, y no fuera de él durante ninguna parte del año. Un empleo u oficina que conserves en el continente rompe esto.

3. Prueba de la conexión más estrecha. Tu centro de gravedad — hogar, familia, pertenencias, bancos, clubes, licencia de conducir, registro electoral — debe apuntar a Puerto Rico y no a EE. UU. ni a un país extranjero. En el año en que te mudas, reglas especiales te permiten contar como residente bona fide durante parte del año si no fuiste residente de PR en los tres años anteriores y no tienes una conexión más estrecha fuera de PR durante los últimos 183 días del año.

La trampa: las ganancias previas a la mudanza y el ingreso de fuente estadounidense

Aquí es donde vive la mayor parte de la decepción — y la mayor parte de las auditorías. La §933 y la Ley 60 solo alcanzan el ingreso que es de fuente puertorriqueña y que se acumula después de convertirte en residente. Dos grandes categorías quedan fuera de eso.

Las ganancias acumuladas que traías contigo. Si poseías una acción revalorizada, una posición cripto o un negocio antes de mudarte, la ganancia que se acumuló antes de convertirte en residente de PR sigue siendo de fuente estadounidense y sigue siendo gravable por el IRS. Bajo la reglamentación (Treas. Reg. §1.937-2) existe un periodo de revisión retroactiva de 10 años: si vendes dentro de los 10 años de mudarte, la porción de la ganancia previa a la mudanza es, por lo general, de fuente estadounidense y queda sujeta al impuesto federal ordinario sobre ganancias de capital — hasta el 20%, más el impuesto del 3,8% sobre la renta neta de inversión. Solo la revalorización que se acumula después de la mudanza queda protegida. La Ley 60 no lava la ganancia que ya tenías.

El ingreso de fuente estadounidense. La renta de un inmueble en EE. UU., los dividendos de empresas estadounidenses y la remuneración por trabajo realizado físicamente en el continente son de fuente estadounidense y siguen siendo plenamente gravables. La §933 excluye únicamente el ingreso de fuente puertorriqueña. La fuente del ingreso lo es todo, y el IRS lo sabe — por eso los traders de cripto y los gestores de fondos que reetiquetaron ingreso de fuente estadounidense como de fuente puertorriqueña son los objetivos destacados.

El escrutinio del IRS no es teórico

En enero de 2021 el IRS añadió la Ley 22/60 de Puerto Rico a sus campañas de cumplimiento de Large Business & International. En julio de 2023 la agencia anunció que había identificado a unas 100 personas de altos ingresos que reclamaban beneficios de Puerto Rico sin cumplir las reglas de residencia y de fuente, y dijo que esperaba que muchos de esos casos avanzaran a investigación penal. Un informe de la Government Accountability Office (GAO-26-107225) halló que, entre los solicitantes de Inversionista Individual Residente de 2021, el ingreso federal gravable promedio cayó un 39% y el impuesto federal promedio pagado cayó un 46% tras la mudanza — el tipo de datos que el IRS usa ahora para dirigir sus fiscalizaciones.

El patrón en las acciones de fiscalización es constante: escasa documentación de los días en la isla, una residencia que no sobrevive a un examen más detenido y una recaracterización agresiva del ingreso previo a la mudanza o de fuente estadounidense como de fuente puertorriqueña. Hecha correctamente, la Ley 60 es legítima y duradera. Hecha con descuido, es una vía rápida hacia una auditoría civil o algo peor.

El costo continuo de mantenerte en cumplimiento

El decreto de Inversionista Individual Residente conlleva obligaciones anuales reales, no solo una declaración. Bajo las reglas actuales, el titular de un decreto debe hacer una donación benéfica anual de al menos $10,000 a organizaciones sin fines de lucro de Puerto Rico, con la mitad destinada a organizaciones que trabajan contra la pobreza infantil; comprar una vivienda en Puerto Rico como residencia principal dentro de los dos años del decreto; presentar un informe anual al DDEC (el Departamento de Desarrollo Económico y Comercio que administra el programa) con la tarifa correspondiente; y, por supuesto, vivir allí de verdad. El decreto de Servicios de Exportación conlleva su propia obligación de reporte y, para muchos negocios, un requisito de sustancia para emplear a personas localmente.

La fecha límite de 2026 que no puedes ignorar

Las condiciones están cambiando. Puerto Rico extendió la vida del programa de Inversionista Individual Residente de 2035 a 2055, pero en condiciones sustancialmente peores para quien solicite más tarde. Bajo las enmiendas de 2026, las solicitudes presentadas después del 31 de diciembre de 2026 enfrentan un impuesto del 4% sobre intereses, dividendos y ganancias de capital posteriores a la mudanza — la tasa del 0% desaparece para los nuevos entrantes — y una regla más estricta según la cual no debes haber sido residente de Puerto Rico durante los seis años anteriores a la mudanza. Los inversionistas que obtengan un decreto antes de finales de 2026 conservan el trato del 0% sobre el ingreso que califica reconocido antes del 1 de enero de 2036.

A quién le encaja realmente la Ley 60

La Ley 60 no es una jugada de papel. Premia a las personas que realmente vivirán en Puerto Rico y cuyo ingreso pueda de verdad tener su fuente allí: fundadores que venden una empresa cuyo valor crecerá después de la mudanza, inversionistas que construyen nuevas posiciones desde la isla y negocios de servicios cuyos clientes están fuera de la isla. Encaja mal para alguien sentado sobre una gran ganancia acumulada que quiere vender el año que viene, para alguien cuyo ingreso está anclado a bienes raíces estadounidenses o a un empleador estadounidense, o para alguien que no está dispuesto a pasar 183 días al año en la isla.

Si tu objetivo es una posición genuinamente offshore, al 0% y fuera del sistema estadounidense, compara Puerto Rico con las rutas de países sin impuesto sobre ganancias de capital, países libres de impuestos para cripto y países con tributación territorial — pero recuerda que esas solo funcionan para un ciudadano estadounidense tras renunciar, lo que vuelve a poner el impuesto de salida sobre la mesa.

Cómo te ayuda Expectat a llegar allí

Puerto Rico es inusualmente implacable con una mudanza a medias — el ahorro fiscal y el riesgo de auditoría descansan sobre el mismo conjunto de hechos. Así es como nos aseguramos de que la tuya se sostenga:

• Primero mapeamos tu situación y tus números. Separamos las ganancias que ya arrastras (todavía gravables por el IRS) del ingreso que la Ley 60 realmente puede proteger, modelamos la diferencia entre el 0% y el 4% frente a la fecha límite de 2026, y te decimos con honestidad si la mudanza te compensa antes de que te comprometas con ella.
• Construimos una posición de residencia y de fuente que sobrevive al escrutinio. Planificación del conteo de días frente a las pruebas de los 183 días, del domicilio fiscal y de la conexión más estrecha, una atribución limpia de la fuente de tu ingreso de inversión o de servicios de exportación a Puerto Rico, y la documentación que la campaña del IRS busca — para que tu decreto sea un activo, no un pasivo.
• Ejecutamos sobre el terreno con socios locales verificados. Abogados fiscales y CPA de Puerto Rico que presentan el decreto ante el DDEC, gestionan el informe anual y la donación, y coordinan la compra de la vivienda y la banca — con nosotros coordinando hasta que seas realmente residente y estés en cumplimiento.

No necesitas convertirte en experto en la §933, la §937 y la revisión retroactiva de 10 años para hacer esto bien — ese es nuestro trabajo. Reserva una llamada de estrategia y convertiremos la Ley 60 en un plan concreto y personal, con los números y la fecha límite ya incorporados.